Chứng khoán phái sinh: Điểm số biến động lớn, thanh khoản tăng mạnh

Trên thị trường chứng khoán phái sinh ngày 22/11, các hợp đồng tương lai có thêm phiên giảm điểm trước sức ép bán ra từ nhóm cổ phiếu bluechips mạnh lên vào cuối phiên. Đóng cửa phiên giao dịch, các hợp đồng tương lai giảm từ -11,7 điểm đến -17,0 điểm. Mức giảm này gần tương đương với mức giảm của chỉ số cơ sở là -11,35 điểm.

Hợp đồng tháng hiện tại VN30F2212 biến động mạnh trong phiên. Chỉ số có thời điểm chinh phục đường trung bình động 20 ngày (MA20) và hình thành mức cao nhất trong ngày quanh ngưỡng 990 điểm trước khi điều chỉnh trở lại vào cuối phiên và đóng cửa quanh mức thấp nhất trong ngày, với 926 điểm (-1,3%). Khoảng cách chênh lệch âm giữa hợp đồng tháng hiện tại với chỉ số cơ sở ghi nhận ở mức cao, với -19,5 điểm, cho thấy sự thận trọng trong ngắn hạn của các nhà giao dịch về thị trường cơ sở.

Trong khi đó, tổng thanh khoản của thị trường chứng khoán phái sinh tăng vọt so với phiên trước và đóng cửa ở mức cao, tiệm cận mốc 600 nghìn hợp đồng. Cụ thể, tổng khối lượng giao dịch hợp đồng tương lai tăng 32,75% so với phiên liền trước, đạt 590.688 hợp đồng.

Biểu đồ kỹ thuật hợp đồng VN30F2212. Nguồn: SSI Research.

Theo các chuyên gia của SSI Research, với trạng thái của nến ngày và diễn biến của khoảng cách chênh lệch, nhà giao dịch có thể ưu tiên vị thế Short trong phiên tới. Lệnh mở vị thế Short có thể cân nhắc nếu VN30F2212 cắt xuống mốc tâm lý 920 điểm và mục tiêu là 913 điểm, dừng lỗ tại 922 điểm; hoặc nếu hợp đồng này tăng đầu phiên và giảm trở lại từ vùng 932 điểm, thì mục tiêu là 926 điểm, dừng lỗ tại 934 điểm. Ở chiều ngược lại, nhà giao dịch có thể mở vị thế Long trong ngày nếu hợp đồng VN30F2212 vượt ngưỡng 933 điểm và mục tiêu là vùng 938 – 940 điểm, dừng lỗ tại 931 điểm.

Trên thị trường cơ sở, VN30-Index kết phiên quanh ngưỡng 945,5 điểm, giảm 1,2% so với tham chiếu. Khối lượng cải thiện mạnh so với bình quân 20 phiên, đạt hơn 368,7 triệu đơn vị nhờ đóng góp của NVL và PDR. Trong các phiên tới, vùng quan sát quan trọng của chỉ số là MA20 (quanh ngưỡng 980 điểm). Nếu chỉ số vượt cản thành công đi cùng với khối lượng lớn, xu hướng tăng ngắn hạn sẽ quay lại và chỉ số có thể mở rộng biên độ hồi phục lên ngưỡng 1.000 điểm./.

Thái Duy